Produkty rynku pieniężnego

Produkty rynku pieniężnego

LOKATY W PLN

Omówione poniżej lokaty - krótkoterminowa typu O/N oraz lokata typu CALL są doskonałymi instrumentami, służącymi bieżącemu sterowaniu płynnością finansową Państwa Firmy. Ich zaletą jest dostępność środków oraz oprocentowanie, znacznie przewyższające oprocentowanie rachunku bieżącego. Lokaty te są oprocentowane w oparciu o ceny rynkowe, ulegają zmianie zgodnie z pojawiającymi się tendencjami (w tym polityka kształtowania stóp procentowych przez Narodowy Bank Polski).
W celu otwarcia lokaty niestandardowej podpisujemy z Państwem umowę.

LOKATA JEDNODNIOWA W PLN

Jest to depozyt typu O/N (tzw. over/night). Polega on na lokowaniu przez noc wolnych środków znajdujących się na rachunku Państwa Firmy. Wystarczy wydanie odpowiedniej dyspozycji (w formie umowy), na podstawie której środki są lokowane automatycznie, po określonej stawce. Zaletą tego depozytu jest fakt, iż środki pozostają w dyspozycji Państwa przez cały dzień. Środki, po zamknięciu dnia, są przeksięgowywane na rachunek lokaty terminowej i następnego dnia rano, powiększone o odsetki ponownie przeksięgowywane na rachunek bieżący. Ten typ lokaty jest oferowany Klientom, których miesięczny obrót strony Wn na rachunku bieżącym lub pomocniczym przekracza 10,000,000.00 PLN.
Oprocentowanie lokaty jednodniowej podlega negocjacji.

Jeśli z jakichkolwiek względów zamierzacie Państwo zrezygnować z lokowania środków w danym dniu wystarczy telefonicznie powiadomić oddział prowadzący Państwa rachunek.

LOKATA TERMINOWA (CALL) W PLN O ZMIENNYM OPROCENTOWANIU

Innym bardzo wygodnym instrumentem służącym do sterowania płynnością jest depozyt typu call. W tym depozycie nie ustala się terminu końcowego, środki są lokowane na czas nieokreślony.

Jego zaletą jest oprocentowanie wyższe niż lokaty jednodniowej.

Lokata ta trwa do momentu jej wypowiedzenia przez klienta. W takim przypadku środki dostępne są po dwóch dniach (na datę waluty spot - dwa dni robocze).

Zalety tej lokaty to :

łatwy dostęp do lokowanych środków,
brak terminu końcowego (lokata jest prowadzona aż do odwołania na datę spot).

Podobnie jak w pozostałych lokatach niestandardowych oprocentowanie lokaty podlega negocjacji.

Minimalna kwota tej lokaty wynosi 100,000.00 PLN.

LOKATA TERMINOWA AKUMULACYJNA W PLN O ZMIENNYM OPROCENTOWANIU

Terminowa lokata akumulacyjna ma za zadanie umożliwić Państwu skuteczne zarządzanie przepływami środków pieniężnych w firmie. Umożliwia ona gromadzenie zadeklarowanych wpływów na wcześniej otwartym rachunku lokaty terminowej bez zmiany jej warunków. Innymi słowy możecie Państwo, na otwartym rachunku lokaty, inwestować kolejne kwoty bez ryzyka uzyskania innych warunków niż dla kwoty wstępnej. Jest ona dostępna w terminie od 1 tygodnia do 1 roku.

Lokatę terminową akumulacyjną w PLN o zmiennym oprocentowaniu może otworzyć Klient posiadający w Banku Śląskim rachunek bieżący, pomocniczy lub osobisty.

Minimalna kwota lokaty wynosi 100,000.00 PLN.

LOKATA TERMINOWA W PLN O STAŁYM OPROCENTOWANIU

W przypadku lokaty terminowej w PLN proponujemy Państwu negocjacje obejmujące zarówno wysokość oprocentowania jak i długość trwania depozytu. Stawka oprocentowania jest stała przez cały okres trwania depozytu bez względu na zmiany stóp procentowych wprowadzanych przez NBP. Podobnie jak w pozostałych rodzajach lokat niestandardowych marża Banku jest skalkulowana na najniższym poziomie a oprocentowanie oparte na cenach rynkowych. Terminy jakie Państwu możemy zaproponować to lokaty od 2 dni do 1 roku. Rachunek lokaty terminowej w PLN o stałym oprocentowaniu możemy dla Państwa otworzyć również bez konieczności posiadania przez Państwa rachunku w Banku Śląskim.

Minimalna kwota lokaty wynosi 100,000.00 PLN.

LOKATA TERMINOWA W WALUTACH WYMIENIALNYCH O STAŁYM OPROCENTOWANIU

Proponujemy Państwu również lokaty terminowe w walutach wymienialnych o stałym oprocentowaniu. Podobnie jak w przypadku lokat niestandardowych w PLN zarówno czas trwania lokaty jak i jej oprocentowanie podlegają negocjacji.

Minimalna kwota tej lokaty wynosi 200,000.00 USD lub równowartość w innej walucie.

PAPIERY WARTOŚCIOWE

BONY SKARBOWE

Korzystną formą lokowania środków są również papiery wartościowe, np. bony skarbowe. Bony skarbowe są to papiery wartościowe emitowane przez Skarb Państwa. Transakcje zawierane są na bazie umowy z oddziałem Banku Śląskiego prowadzącym Państwa rachunek. Rentowność jaką można uzyskać na bonach skarbowych przewyższa z reguły oprocentowanie lokat. Do uzgodnienia są zarówno termin jak i rentowność papieru.

Na Państwa zlecenie możemy dokonywać zakupów

na rynku pierwotnym (rynek pierwotny stanowią przetargi organizowane przez NBP, Bank Śląski jest uczestnikiem tych przetargów) oraz
na rynku wtórnym.

Zaletą inwestycji w bony skarbowe jest dobra płynność tego instrumentu (możliwość odsprzedania bankowi bonów przed terminem zapadalności).

Jesteśmy również zainteresowani współpracą na zasadzie repo lub revers repo na tego typu papierach.

revers repo - transakcja kupna papierów wartościowych z jednoczesnym zobowiązaniem ich sprzedaży w określonym czasie i po określonej cenie.

repo - transakcja sprzedaży papierów wartościowych z jednoczesnym zobowiązaniem ich odkupu w określonym czasie i po określonym kursie.

PAPIERY KOMERCYJNE

Komercyjne papiery wartościowe to papiery dłużne, emitowane przez podmioty gospodarujące, symbolizujące pożyczkę emitującego papier. Wielkość pożyczki jest określona przez nominalną kwotę emisji. Zazwyczaj są one emitowane na okaziciela, ze stałą stopą procentową płaconą na bazie roku. Firma emitująca papiery dłużne jest zobowiązana do udostępnienia informacji o swojej sytuacji finansowej. Papiery te dają rentowność wyższą niż bony skarbowe o zbliżonych terminach wykupu, ich płynność jest uzależniona od konstrukcji instrumentu i marki emitenta.

Na rynku polskim występują obecnie następujące rodzaje papierów dłużnych:

Komercyjne Weksle Inwestycyjno Terminowe (KWIT)
krótkoterminowy papier dłużny, sprzedawany z dyskontem, oparty na prawie wekslowym, co zapewnia dużą płynność w obrocie na rynku pierwotnym i wtórnym. Opłata skarbowa przy sprzedaży na rynku pierwotnym płacona jest przez emitenta, na rynku wtórnym opłata ta nie występuje. KWIT-y są obecnie jednym z najpopularniejszych papierów dłużnych w Polsce.

Bon Komercyjny
krótkoterminowy papier dłużny, oparty na regulacjach Kodeksu cywilnego dotyczących zobowiązań. Pod względem konstrukcji zbliżone do bonów skarbowych: sprzedawane z dyskontem, wykupywane po cenie nominalnej w dniu wymagalności. Zasadniczym ograniczeniem dla nabywcy bonów komercyjnych, nie będącego instytucją finansową, jest konieczność uiszczenia 2% opłaty skarbowej. Agentem emisji bonów komercyjnych jest Polski Bank Rozwoju S.A.

Dewizowy Certyfikat Depozytowy PBR
papier wartościowy potwierdzający złożenie w Polskim Banku Rozwoju S.A. walutowego depozytu terminowego i mający ustalony termin wykupu. Oferowane są w 5 walutach: USD, DEM, FRF, CHF i GBP. Okres utrzymania wynosi trzy miesiące. Oprocentowanie jest stałe i oparte o stawkę LIBOR dla trzymiesięcznych depozytów w odpowiedniej walucie z dnia poprzedzającego o dwa dni robocze datę emisji. PBR SA jako emitent jest zobowiązany do wykupu certyfikatów.

Bon Handlowy
nie emitowany w serii, imienny papier dłużny o terminie wykupu do jednego roku, sprzedawany z dyskontem. Agentem emisji tych papierów jest Bank Handlowy w Warszawie S.A., organizuje on również rynek wtórny poprzez Centrum Operacji Kapitałowych. W przypadku zawierania transakcji na rynku wtórnym bezpośrednio przez zainteresowane podmioty płaci się opłatę skarbową.

Bank Śląski S.A. oferuje Państwu możliwość prowadzenia operacji sprzedaży i odkupu papierów komercyjnych, które emitowane są za pośrednictwem BSK SA, oraz emitowanych za pośrednictwem innych banków komercyjnych.

OBLIGACJE

Obligacje pożyczki państwowej są papierami wartościowymi emitowanymi przez Ministerstwo Finansów w imieniu Skarbu Państwa, na odpowiednie terminy: 1, 2, 3, 5, 10 lat. Na rynku pierwotnym są one sprzedawane na przetargach organizowanych przez NBP dla dużych inwestorów. Obligacje roczne i trzyletnie są dostępne również w sieci wybranych banków-agentów.

Obligacje Skarbu Państwa nie niosą ze sobą żadnego ryzyka kredytowego gdyż ich gwarantem jest Skarb Państwa, natomiast inwestor ponosi ryzyko ceny i płynności. Cena emisyjna obligacji może być powyżej nominału (z premią), poniżej nominału (z dyskontem) oraz „at par" czyli po nominale. Oprocentowanie zależy od rodzaju tych papierów oraz od daty ich emisji, może być zmienne (obligacje roczne oparte o wskaźnik inflacji + premia; trzyletnie oparte o oprocentowanie 13 tygodniowych bonów skarbowych + premia; dziesięcioletnie oparte o oprocentowanie 52 tygodniowych bonów skarbowych + premia) lub stałe (dwu i pięcioletnie).

Bank Śląski proponuje Państwu współpracę na rynku wtórnym obligacji. Dotyczy to kupna i sprzedaży wszystkich rodzajów obligacji notowanych na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Podstawowym warunkiem dokonywania tego typu operacji jest posiadanie rachunku w dowolnym Domu Maklerskim.

Proponujemy również Państwu możliwość dokonywania z naszym udziałem transakcji kupna i sprzedaży obligacji gminnych i obligacji przedsiębiorstw, których emitentem jest Bank Śląski S.A.